Panorama de mercado · Informe País 2024
Panamá
En 2022 se cerró el proceso de consolidación del mercado de telecomunicaciones de Panamá: Millicom se quedó con la operación de Telefónica y Liberty Latin America con la de Claro. Digicel abandonó entonces el país y la Autoridad Nacional de los Servicios Públicos (ASEP) dispuso la búsqueda de un tercer operador para garantizar la competencia. Tres años después, ese operador no ha aparecido y el mercado móvil funciona como un duopolio entre Tigo y +Móvil.
En telefonía móvil, Panamá cerró 2024 con 6,13 millones de líneas, 4,7 por ciento más que en 2023, y una penetración de 134 por ciento, frente a 129 por ciento un año antes. El máximo de la serie sigue siendo 2014, con 6,91 millones de líneas y 177 por ciento de penetración. Los ingresos móviles cayeron 2,8 por ciento en 2024, hasta 558 millones de dólares, y el ARPU mensual bajó 7,1 por ciento, a 7,59 dólares.
La banda ancha fija suma 779.972 accesos en 2024, con un alza de 8,8 por ciento, y una penetración de 57 por ciento, el nivel más alto de la serie iniciada en 2012. La tecnología HFC concentra 94,4 por ciento de los accesos. El segmento también es un duopolio, entre Cable & Wireless y Cable Onda, y la entrada de la costarricense Telecable podría abrir una vía para romperlo. El ARPU mensual cayó 8,8 por ciento, a 34,35 dólares, en sintonía con lo ocurrido en móviles.
La telefonía fija retrocede: tuvo 712.677 líneas en 2024, 7,9 por ciento menos que en 2023 y por debajo del máximo de 876.308 líneas de 2021. La TV paga avanza en sentido contrario: 656.738 abonos en 2024, 2,5 por ciento más, con una penetración de 48 por ciento, frente al máximo de 53 por ciento de 2018.
En materia regulatoria, la ASEP se mostró poco activa, pese a que su normativa general quedó atrasada frente a los cambios de la región. Se limitó a revisar las concesiones de servicios de telecomunicaciones y a ampliar las posibilidades de conectividad en el segmento satelital. Panamá tiene el nivel de espectro adjudicado más bajo de la región, con apenas 200 MHz. No hay noticias concretas sobre 5G, aunque +Móvil (Liberty) y Tigo (Millicom) iniciaron pruebas de redes 5G NSA.
Los desgloses por operador no tienen dato reciente: corresponden a 2021 en banda ancha fija y telefonía móvil, y a 2020 en telefonía fija y TV paga; en banda ancha fija y móvil solo recogen a un operador.
01 · Telefonía y banda ancha móvil · Panamá
Las líneas móviles suben 4,7 por ciento en 2024 y llegan a 6,13 millones
Las líneas alcanzaron su máximo en 2014, con 6,91 millones, tocaron su mínimo en 2016 y suben a 6,13 millones en 2024.
Panamá tenía 6,13 millones de líneas móviles a cierre de 2024, frente a 5,85 millones en 2023, según ASEP. La penetración subió de 129 a 134 por ciento. Ambas cifras siguen por debajo del máximo de 2014, cuando se registraron 6,91 millones de líneas y 177 por ciento de penetración. El mínimo de la serie fue de 5,14 millones de líneas en 2016.
Los ingresos anuales fueron de 558 millones de dólares en 2024, 2,8 por ciento menos que en 2023; el máximo fue de 643 millones en 2014. El ARPU mensual bajó 7,1 por ciento, a 7,59 dólares. El mercado es un duopolio entre Tigo (Millicom) y +Móvil (Liberty Latin America), y la ASEP aún no ha encontrado un tercer operador.
En 2024, el prepago concentra 81,8 por ciento de las líneas (5,01 millones) y el pospago, 18,2 por ciento (1,12 millones). LTE reúne 74,2 por ciento del total. Panamá presenta el nivel más bajo de espectro distribuido de la región, con apenas 200 MHz, y Tigo y +Móvil iniciaron pruebas de redes 5G NSA.
Las líneas alcanzaron su máximo en 2014, con 6,91 millones, tocaron su mínimo en 2016 y suben a 6,13 millones en 2024.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Total |
|---|---|
| 2012 | 6.213.564 |
| 2013 | 6.204.636 |
| 2014 | 6.906.090 |
| 2015 | 5.741.929 |
| 2016 | 5.141.768 |
| 2017 | 5.977.641 |
| 2018 | 5.722.370 |
| 2019 | 5.825.677 |
| 2020 | 5.865.130 |
| 2021 | 6.426.848 |
| 2022 | 6.890.901 |
| 2023 | 5.852.639 |
| 2024 | 6.127.200 |
La penetración pasó de 177 por ciento en 2014 a un mínimo de 127 por ciento en 2016; en 2024 fue de 134 por ciento.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Penetración |
|---|---|
| 2012 | 165 |
| 2013 | 162 |
| 2014 | 177 |
| 2015 | 144 |
| 2016 | 127 |
| 2017 | 129 |
| 2018 | 138 |
| 2019 | 138,1 |
| 2020 | 137 |
| 2021 | 148 |
| 2022 | 157 |
| 2023 | 129 |
| 2024 | 134 |
El prepago concentra 81,8 por ciento de las líneas en 2024 y el pospago, 18,2 por ciento.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Prepago | Pospago |
|---|---|---|
| 2012 | 5.618.703 | 594.861 |
| 2013 | 5.581.715 | 622.921 |
| 2014 | 6.202.960 | 703.130 |
| 2015 | 4.997.134 | 744.795 |
| 2016 | 4.412.666 | 729.102 |
| 2017 | 5.307.813 | 669.828 |
| 2018 | 4.816.123 | 906.247 |
| 2019 | 4.941.483 | 884.194 |
| 2020 | 5.047.611 | 817.519 |
| 2021 | 5.458.996 | 967.852 |
| 2022 | 5.903.909 | 986.992 |
| 2023 | 4.766.444 | 1.086.195 |
| 2024 | 5.009.787 | 1.117.413 |
LTE reúne 74,2 por ciento de las líneas en 2024; la banda ancha móvil no LTE suma 16,2 por ciento y las de solo voz, 9,6 por ciento.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Solo Voz | BAM (No LTE) | LTE |
|---|---|---|---|
| 2014 | 4.463.139 | 2.442.951 | n/d |
| 2015 | 2.940.338 | 2.801.591 | n/d |
| 2016 | 2.754.396 | 2.387.372 | n/d |
| 2017 | 3.489.249 | 2.488.392 | n/d |
| 2018 | 2.416.536 | 3.305.834 | n/d |
| 2019 | 2.457.056 | 3.368.621 | n/d |
| 2020 | 2.284.308 | 587.931 | 2.992.891 |
| 2021 | 2.119.715 | 724.724 | 3.582.409 |
| 2022 | 2.063.132 | 1.022.924 | 3.804.845 |
| 2023 | 493.661 | 1.443.823 | 3.915.155 |
| 2024 | 588.602 | 992.498 | 4.546.100 |
Mínimo de 528 millones de dólares en 2020 y 558 millones en 2024, por debajo del máximo de 643 millones registrado en 2014.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Ingresos anuales |
|---|---|
| 2012 | 604 |
| 2013 | 622 |
| 2014 | 643 |
| 2015 | 627 |
| 2016 | 554 |
| 2017 | 540 |
| 2018 | 603 |
| 2019 | 595 |
| 2020 | 528 |
| 2021 | 555 |
| 2022 | 592 |
| 2023 | 574 |
| 2024 | 558 |
El ARPU mensual tuvo su máximo en 2015, con 9,10 dólares, y su mínimo en 2021, con 7,12; en 2024 fue de 7,59 dólares.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | ARPU mensual |
|---|---|
| 2012 | 8,1 |
| 2013 | 8,35 |
| 2014 | 7,76 |
| 2015 | 9,1 |
| 2016 | 8,98 |
| 2017 | 7,53 |
| 2018 | 8,78 |
| 2019 | 8,51 |
| 2020 | 7,5 |
| 2021 | 7,12 |
| 2022 | 7,15 |
| 2023 | 8,17 |
| 2024 | 7,59 |
Los minutos salientes locales bajaron de 5.736 millones en 2012 a 2.806 millones en 2019 y llegan a 3.875 millones en 2024.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Tráfico de minutos salientes (local) |
|---|---|
| 2012 | 5.736 |
| 2013 | 5.258 |
| 2014 | 4.592 |
| 2015 | 3.904 |
| 2016 | 3.224 |
| 2017 | 2.846 |
| 2018 | 2.829 |
| 2019 | 2.806 |
| 2020 | 4.428 |
| 2021 | 4.202 |
| 2022 | 4.003 |
| 2023 | 3.383 |
| 2024 | 3.875 |
Operadores de telefonía y banda ancha móvil
| Operador | Propietario | Servicios | Tecnología y Espectro | Anterior Propietario |
|---|---|---|---|---|
| Tigo | Millicom | Telefonía y Banda ancha Móvil | LTE 700 MHz GSM - UMS/HSPA 850 MHz 1900 MHz | Telefónica |
| + Móvil | Liberty Latin America · Total de líneas por Operador | Telefonía y Banda ancha Móvil | LTE 700 MHz GSM - UMS/HSPA 850 MHz 1900 MHz | Cable & Wireless |
02 · Telefonía fija · Panamá
Las líneas fijas caen 7,9 por ciento en 2024, hasta 712.677
Las líneas alcanzaron su máximo en 2021, con 876.308, y bajan a 712.677 en 2024.
Panamá registró 712.677 líneas fijas en 2024, 7,9 por ciento menos que las 774.060 de 2023, según ASEP. El máximo de la serie fue de 876.308 líneas en 2021. La penetración bajó de 57,4 a 52,3 por ciento. El tráfico saliente local cayó 28,5 por ciento en 2024, hasta 162,5 millones de minutos, el mínimo de la serie iniciada en 2012, cuando fue de 1.279,5 millones.
Los ingresos fueron de 69 millones de dólares en 2024, 3 por ciento más que en 2023, cuando marcaron el mínimo de la serie con 67 millones; en 2012 sumaban 152 millones. El ARPU mensual subió 10,6 por ciento, a 8,02 dólares, aunque está lejos de los 22,23 dólares de 2012. Los últimos datos por operador son de 2020: Cable & Wireless tenía 19,7 por ciento de las 808.967 líneas y otros operadores, 80,3 por ciento.
Las líneas alcanzaron su máximo en 2021, con 876.308, y bajan a 712.677 en 2024.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Total |
|---|---|
| 2012 | 569.880 |
| 2013 | 577.028 |
| 2014 | 600.722 |
| 2015 | 630.029 |
| 2016 | 562.816 |
| 2017 | 603.638 |
| 2018 | 731.329 |
| 2019 | 649.160 |
| 2020 | 808.967 |
| 2021 | 876.308 |
| 2022 | 811.488 |
| 2023 | 774.060 |
| 2024 | 712.677 |
La penetración tuvo su máximo en 2021, con 68,5 por ciento, su mínimo en 2016, con 50,2, y cierra 2024 en 52,3 por ciento.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Penetración |
|---|---|
| 2012 | 54,41 |
| 2013 | 55,67 |
| 2014 | 55,43 |
| 2015 | 57,15 |
| 2016 | 50,19 |
| 2017 | 51,45 |
| 2018 | 61,28 |
| 2019 | 53,68 |
| 2020 | 65,68 |
| 2021 | 68,47 |
| 2022 | 64,58 |
| 2023 | 57,39 |
| 2024 | 52,28 |
Los últimos datos por operador son de 2020: Cable & Wireless reunía 19,7 por ciento de las líneas y otros operadores, 80,3 por ciento.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Cable & Wireless | Otros |
|---|---|---|
| 2016 | 275.200 | 287.616 |
| 2017 | 125.200 | 478.438 |
| 2018 | 123.900 | 607.429 |
| 2019 | 144.963 | 504.197 |
| 2020 | 159.459 | 649.508 |
Los ingresos bajaron de 152 millones de dólares en 2012 a un mínimo de 67 millones en 2023 y repuntan a 69 millones en 2024.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Ingresos anuales |
|---|---|
| 2012 | 152 |
| 2013 | 151 |
| 2014 | 152 |
| 2015 | 140 |
| 2016 | 119 |
| 2017 | 135 |
| 2018 | 130 |
| 2019 | 115 |
| 2020 | 95 |
| 2021 | 86 |
| 2022 | 76 |
| 2023 | 67 |
| 2024 | 69 |
El ARPU mensual cayó de 22,23 dólares en 2012 a 7,25 en 2023, su mínimo, y sube a 8,02 dólares en 2024.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | ARPU mensual |
|---|---|
| 2012 | 22,23 |
| 2013 | 21,81 |
| 2014 | 21,09 |
| 2015 | 18,52 |
| 2016 | 17,62 |
| 2017 | 18,64 |
| 2018 | 14,87 |
| 2019 | 14,76 |
| 2020 | 9,79 |
| 2021 | 8,18 |
| 2022 | 7,8 |
| 2023 | 7,25 |
| 2024 | 8,02 |
Los minutos salientes locales cayeron de 1.279,5 millones en 2012 a 162,5 millones en 2024, el mínimo de la serie.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Tráfico de minutos salientes (local) |
|---|---|
| 2012 | 1.279,5 |
| 2013 | 1.150,1 |
| 2014 | 1.030,1 |
| 2015 | 920,9 |
| 2016 | 734,4 |
| 2017 | 583,7 |
| 2018 | 638,1 |
| 2019 | 553,1 |
| 2020 | 557,2 |
| 2021 | 421,1 |
| 2022 | 318,3 |
| 2023 | 227,2 |
| 2024 | 162,5 |
Operadores de telefonía fija
| Operador | Propietario |
|---|---|
| Cable & Wireless | Liberty Latin America |
| Cable Onda | Cable Onda |
03 · Banda ancha fija · Panamá
La banda ancha fija suma 779.972 accesos en 2024, 8,8 por ciento más
Los accesos crecen desde 294.739 en 2012 hasta 779.972 en 2024, el máximo de la serie.
La banda ancha fija cerró 2024 con 779.972 accesos, 8,8 por ciento más que los 716.657 de 2023, según ASEP. Es el máximo de la serie, que arranca en 2012 con 294.739. La penetración llegó a 57 por ciento, frente a 53,0 por ciento en 2023, con un alza de 7,5 por ciento.
La tecnología HFC concentra 736.433 accesos, 94,4 por ciento del total en 2024; otras tecnologías suman 5,3 por ciento y xDSL, 0,3 por ciento. Los operadores son Cable & Wireless (Liberty Latin America) y Cable Onda, y la entrada de la costarricense Telecable podría abrir oportunidades para romper el duopolio.
Los ingresos fueron de 322 millones de dólares en 2024, 0,6 por ciento menos que el máximo de 324 millones de 2023. El ARPU mensual bajó 8,8 por ciento, a 34,35 dólares, desde 37,67 dólares en 2023; el máximo de la serie fue de 38 dólares en 2021.
Los accesos crecen desde 294.739 en 2012 hasta 779.972 en 2024, el máximo de la serie.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Total |
|---|---|
| 2012 | 294.739 |
| 2013 | 307.266 |
| 2014 | 315.222 |
| 2015 | 381.924 |
| 2016 | 429.931 |
| 2017 | 439.934 |
| 2018 | 555.434 |
| 2019 | 535.631 |
| 2020 | 594.327 |
| 2021 | 644.776 |
| 2022 | 682.613 |
| 2023 | 716.657 |
| 2024 | 779.972 |
La penetración sube de 28,1 por ciento en 2012 a 57 por ciento en 2024, el máximo de la serie.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Penetración |
|---|---|
| 2012 | 28,14 |
| 2013 | 29,64 |
| 2014 | 29,09 |
| 2015 | 34,65 |
| 2016 | 38,34 |
| 2017 | 37,49 |
| 2018 | 46,54 |
| 2019 | 44,29 |
| 2020 | 48,44 |
| 2021 | 50,38 |
| 2022 | 52,64 |
| 2023 | 53,04 |
| 2024 | 57 |
HFC reúne 94,4 por ciento de los accesos en 2024; otras tecnologías suman 5,3 por ciento y xDSL, 0,3 por ciento.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | xDSL | HFC / Cable Modem | Otras |
|---|---|---|---|
| 2012 | 118.585 | 154.439 | 21.715 |
| 2013 | 118.602 | 166.273 | 22.391 |
| 2014 | 125.860 | 168.983 | 20.379 |
| 2015 | 127.833 | 226.171 | 27.920 |
| 2016 | 114.201 | 304.398 | 11.332 |
| 2017 | 121.155 | 311.998 | 6.781 |
| 2018 | 131.022 | 387.041 | 37.371 |
| 2019 | 32.950 | 470.213 | 32.468 |
| 2020 | 26.110 | 515.368 | 52.849 |
| 2021 | 21.782 | 518.905 | 104.089 |
| 2022 | 28.295 | 522.466 | 131.852 |
| 2023 | 4.157 | 665.667 | 46.833 |
| 2024 | 2.120 | 736.433 | 41.419 |
Los ingresos crecen de 92 millones de dólares en 2012 a un máximo de 324 millones en 2023; en 2024 fueron 322 millones.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | Ingresos anuales |
|---|---|
| 2012 | 92 |
| 2013 | 116 |
| 2014 | 126 |
| 2015 | 149 |
| 2016 | 156 |
| 2017 | 144 |
| 2018 | 207 |
| 2019 | 214 |
| 2020 | 221 |
| 2021 | 271 |
| 2022 | 291 |
| 2023 | 324 |
| 2024 | 322 |
El ARPU mensual tuvo su máximo en 2021, con 38 dólares, y su mínimo en 2012, con 26,01; en 2024 fue de 34,35 dólares.
Ver datos · Fuente: ASEP
| Año | ARPU mensual |
|---|---|
| 2012 | 26,01 |
| 2013 | 31,46 |
| 2014 | 33,31 |
| 2015 | 32,51 |
| 2016 | 30,24 |
| 2017 | 27,28 |
| 2018 | 31,93 |
| 2019 | 32,11 |
| 2020 | 34,38 |
| 2021 | 38 |
| 2022 | 35,5 |
| 2023 | 37,67 |
| 2024 | 34,35 |
Operadores de banda ancha fija
| Operador | Propietario | Tecnología |
|---|---|---|
| Cable & Wireless | Liberty Latin America | xDSL |
| Cable Onda | Cable Onda | HFC |
04 · TV paga · Panamá
La TV paga alcanza 656.738 abonos en 2024, un 2,5 por ciento más
Los abonos crecen de 466.002 en 2017 a 656.738 en 2024, el máximo de la serie.
La TV paga sumó 656.738 abonos en 2024, 2,5 por ciento más que los 640.988 de 2023, según BB. Es el máximo de la serie, que empieza en 2017 con 466.002. La penetración fue de 48 por ciento en 2024, frente a 47 por ciento en 2023, por debajo del máximo de 53 por ciento de 2018.
Por tecnología, HFC reúne 609.918 abonos (92,9 por ciento) y DTH, 46.820 (7,1 por ciento). Los últimos datos por operador son de 2020: Cable Onda tenía 56 por ciento de los 589.439 abonos, Cable & Wireless 21 por ciento, Sky 12 por ciento y otros operadores 11 por ciento.
Los abonos crecen de 466.002 en 2017 a 656.738 en 2024, el máximo de la serie.
Ver datos · Fuente: BB
| Año | Total |
|---|---|
| 2017 | 466.002 |
| 2018 | 577.132 |
| 2019 | 592.292 |
| 2020 | 589.439 |
| 2021 | 634.336 |
| 2022 | 586.516 |
| 2023 | 640.988 |
| 2024 | 656.738 |
La penetración osciló entre 45 por ciento en 2017 y 53 por ciento en 2018, y fue de 48 por ciento en 2024.
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| Año | Penetración |
|---|---|
| 2017 | 45 |
| 2018 | 53 |
| 2019 | 48,98 |
| 2020 | 48,04 |
| 2021 | 50 |
| 2022 | 46 |
| 2023 | 47 |
| 2024 | 48 |
En 2020, Cable Onda lideraba con 56 por ciento de los abonos, seguida por Cable & Wireless (21 por ciento) y Sky (12 por ciento).
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| Año | Cable & Wireless | Cable Onda | Sky | Claro TV | Otros |
|---|---|---|---|---|---|
| 2016 | 82.500 | n/d | n/d | n/d | n/d |
| 2017 | 77.600 | n/d | n/d | n/d | n/d |
| 2018 | 126.969 | 288.566 | 36.879 | 69.256 | 55.462 |
| 2019 | 124.381 | 331.684 | 41.460 | 71.075 | 23.692 |
| 2020 | 123.782 | 330.086 | 70.733 | n/d | 64.838 |
HFC concentra 92,9 por ciento de los abonos en 2024 y DTH, 7,1 por ciento.
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| Año | HFC | DTH |
|---|---|---|
| 2017 | 377.462 | 88.540 |
| 2018 | 409.764 | 167.368 |
| 2019 | 409.036 | 183.256 |
| 2020 | 440.756 | 148.683 |
| 2021 | 490.575 | 143.761 |
| 2022 | 479.013 | 107.503 |
| 2023 | 564.297 | 76.691 |
| 2024 | 609.918 | 46.820 |
Operadores de tv paga
| Operador | Propietario | Tecnología |
|---|---|---|
| Cable Onda | Cable Onda | HFC |
| SKY | DirecTV | DTH |
| + TV Digital | Liberty Latin America | Fibra / DTH |
| Otros | Total de Abonos por operador |
